Vad är ränta på ränta

Vad ränta på ränta betyder

Ränta på ränta innebär att ränta beräknas på ett belopp som redan innehåller tidigare upplupen ränta. Underlaget växer alltså för varje period, och därmed växer också räntan. Effekten kallas ibland också för sammansatt ränta.

Motsatsen är enkel ränta, där räntan hela tiden beräknas på det ursprungliga beloppet. Skillnaden mellan de tvä är liten på kort sikt och växer med tiden.

Hur effekten syns när du lånar

På ett lån beräknas räntan normalt månadsvis, inte en gång om året. Det är just därför den effektiva räntan blir högre än den nominella även när lånet inte har några avgifter alls.

Räkneexempel: ett lån på 100 000 kr med 84 månaders återbetalningstid och rörlig nominell ränta 6,95 % ger en effektiv ränta på 7,18 %. Månadskostnaden blir 1 507 kr och totalt att betala 126 573 kr. Exemplet är utan uppläggningsavgift och aviavgift.

Skillnaden mellan 6,95 % och 7,18 % i exemplet är ränta-på-ränta-effekten. Ingen avgift ingår – hela skillnaden kommer av att räntan beräknas månadsvis i stället för årsvis. Det är också anledningen till att effektiv ränta är det mått du bör jämföra på.

Varför löptiden spelar roll

Eftersom effekten byggs upp över tid växer den med återbetalningstiden. En längre löptid sänker månadskostnaden, men du betalar ränta under fler perioder och totalkostnaden blir normalt högre.

Det är därför det är missvisande att bedöma ett lån enbart på månadskostnaden. Räkna alltid på hela löptiden. Vill du se hur det slår på olika belopp finns beloppssidorna under låna pengar, till exempel låna 100 000 kr.

Samma effekt på ett sparande

På ett sparkonto eller en investering arbetar ränta på ränta i din favor: avkastningen läggs till kapitalet och ger i sin tur avkastning. Ju längre tiden går, desto större del av slutbeloppet kommer från effekten snarare än från de pengar du satt in.

Mekaniken är alltså densamma som på ett lån – skillnaden är bara vem den arbetar för. Historisk avkastning är ingen garanti för framtida avkastning, och en investering kan både öka och minska i värde.

Vanliga frågor om ränta på ränta

Vad är skillnaden mot enkel ränta

Vid enkel ränta beräknas räntan alltid på det ursprungliga beloppet. Vid ränta på ränta beräknas den på beloppet inklusive tidigare upplupen ränta, vilket gör att underlaget växer för varje period.

Varför är effektiv ränta högre än nominell

Dels för att avgifter räknas in, dels för att räntan normalt beräknas månadsvis. Även ett lån helt utan avgifter får därför en effektiv ränta som är något högre än den nominella.

Hur påverkar ränta på ränta mitt lån

Den är inräknad i den effektiva räntan och i den månadskostnad du får uppgiven. Den blir mer märkbar ju längre återbetalningstid du väljer, eftersom ränta då beräknas under fler perioder.

Går det att undvika effekten

Nej, men du kan begränsa vad den kostar genom att välja en kortare återbetalningstid eller betala tillbaka i förtid. Enligt konsumentkreditlagen har du alltid rätt att lösa lånet i förtid. Vid rörlig ränta tillkommer ingen extra kostnad.

Sammanfattning

Ränta på ränta innebär att ränta beräknas på ett underlag som redan innehåller tidigare ränta. På ett lån är den en av anledningarna till att effektiv ränta är högre än nominell, och den växer med löptiden. Jämför därför alltid på effektiv ränta och räkna på totalkostnaden över hela återbetalningstiden, inte bara på månadskostnaden. Läs mer om vad som avgör kostnaden under så fungerar en lånejämförelse.